TELCONOMIA

ras la publicación de los resultados del primer trimestre de 2019 (1T19) de los operadores de red móvil (MNO) con presencia en México, Telconomía estima que al cierre del periodo las suscripciones móviles llegaron a los 120.6 millones, pero se considera un rango de entre 120.4 y 120.8 millones considerando el pronóstico del periodo para los operadores móviles virtuales (MVNO).

La estimación de ingresos del segmento fue de MXN$ 66,642 millones al 1T19, un 5% más que la cifra del 1T18. En suscripciones, el rango de 120.4 – 120.8 millones implica una penetración móvil de 96 líneas por cada 100 habitantes, 2 más que hace un año.

Los MNO (AT&T, Telcel y Telefónica) concentran el 98.5% de las suscripciones. La estimación para los MVNO al 1T19 es de casi 1.76 millones de cuentas, pero considerando un rango entre 1.6 y 1.9 millones. Las líneas de pospago se incrementan, pero el prepago es la modalidad dominante. Al 1T19, el 77% de las líneas era de prepago por 23% de pospago.

Suscripciones

Telcel:

• En el 1T19 reporta 75.6 millones de suscripciones móviles (82% prepago y 18% pospago).
• En un año, su participación de mercado pasó del 63.5% al 62.7%.
• Captó 1.62 millones de líneas netas en un año (1T19 vs 1T18) y 163,000 en trimestres consecutivos (1T19 vs 4T18).
• De estas cifras se infiere que Telcel concentró el 40.3% de las captaciones netas interanuales y el 70% entre trimestres consecutivos.
• Su tasa de desconexión se ubicó en 4.1%, prácticamente la misma que el año anterior.

AT&T México:

• En el 1T19 reporta 17.7 millones de suscripciones móviles (67% prepago y 33% pospago).
• En un año, su participación de mercado pasó de 13% a 15%.
• Captó aproximadamente 2 millones de líneas netas en un año (1T19 vs 1T18) y perdió 600,000 suscripciones netas en trimestres consecutivos (1T19 vs 4T18).
• Se infiere que AT&T México concentró el 52% de las captaciones netas interanuales, pero tuvo un saldo negativo en captaciones netas en trimestres consecutivos.
• Su tasa de desconexión se ubicó en 6.69%, una ligera mejora con respecto al año pasado, cuando se ubicó en 7.02%

Telefónica México:

• En el 1T19 reporta 25.5 millones de suscripciones (91% prepago y 9% pospago).
• Su participación de mercado es de 21%, un punto porcentual menos que el año pasado.
• Captó aproximadamente 233,000 líneas netas en un año (1T19 vs 1T18) y perdió 807,000 suscripciones netas entre trimestres consecutivos (1T19 vs 4T18).
• Se infiere que Telefónica captó el 6% de las adiciones netas interanuales y presentó un saldo negativo en captaciones netas entre trimestres consecutivos.
• Su tasa de desconexión se ubicó en 4.7% al 1T19, un nivel superior al nivel del año pasado de 3.7%.

La proyección de Telconomía para los MVNO:

• Ubica en 1.76 millones las líneas de los MVNO (el modelo da un rango de entre 1.6 y 1.9 millones) en prepago.
• En un año, la participación se ha mantenido estable entre el 1.4% y 1.5%.
• Se estima que estas marcas registraron una captación neta interanual (1T19 vs 1T18) de 93,000 suscripciones y de casi 70,000 entre trimestres consecutivos (1T19 vs 4T18).
• Se infiere que los MVNO captaron el 2.3% de las adiciones netas interanuales y casi el 30% de las adiciones de trimestres consecutivos.

Ingresos

Los ingresos móviles del 1T19 llegaron a MXN$ 66,642 millones, una cifra 5% más alta que la del 1T18.  Los ingresos móviles del 1T19 se dividieron en 69% de facturación de servicios y 31% de equipos, niveles similares a los del mismo periodo del año pasado (70-30%).

Telcel (cifras de crecimiento en términos nominales):

• Reportó ingresos móviles del 1T19 de MXN$ 46,966 millones aproximadamente (62% por servicio y 38% por equipos). Esta cifra es 5.5% más alta que la del 1T18.
• Sus ingresos por servicio del 1T19 fueron 0.7% más altos que los del 1T18.
• La facturación de equipos creció en 18% con respecto al 1T18.
• En un año, su participación en ingresos trimestrales del sector se mantuvo casi estable, llegando al 70.5% en el 1T19.

AT&T México (cifras de crecimiento en términos nominales):

• Reportó ingresos móviles del 1T19 por aproximadamente MXN$ 12,628 millones (68% por servicio y 32% por equipos). Esta cifra es un 3.7% mayor a la del 1T19.
• Sus ingresos por servicio del 1T19 fueron 17% mayores a los del 1T18.
• Su facturación por equipos cayó en 16% con respecto al 1T18.
• En un año, su participación en ingresos del sector fue estable, manteniéndoseen 19% aproximadamente.

Telefónica México (cifras de crecimiento en términos nominales):

• Reportó ingresos móviles de aproximadamente MXN$ 6,436 millones en el 1T19 (75% por servicio y 25% por equipos). La cifra total del negocio al 1T19 fue 1% mayor a la del año pasado.
• Sus ingresos por servicio del 1T19 fueron casi 3% menores a los del 1T18.
• Su facturación por equipos creció en 26% con respecto al 1T18.
• En un año, su participación en ingresos trimestrales del sector se mantuvo estable en casi el 10%.

La proyección de Telconomía para los MVNO (cifras de crecimiento en términos nominales):

• Ubica en casi MXN$ 611 millones los ingresos de estas compañías en conjunto para el 1T19. La cifra sería un 46% más alta que la del 1T19.
• En un año, su participación en ingresos trimestrales habría incrementado del 0.7% al 1% del sector.

Aproximando los ingresos por suscripción

Tomando en cuenta los niveles de facturación y la cantidad de suscripciones, Telconomía estima que el ingreso promedio por usuario (ARPU, por sus siglas en inglés) de servicio móvil se ubica en MXN$ 128 al 1T19 aproximadamente, prácticamente el mismo nivel que hace un año.

La métrica “ARPU+” que incluye los ingresos por equipo sugiere un nivel de gasto mensual por suscripción de MXN$ 184 en el 1T19, una ligera mejoría con respecto al año pasado (MXN$ 182).

Telcel:

• El ARPU de servicio del 1T19 reportado fue de MXN$ 143 mensual, un nivel 0.7% inferior al 1T18.
• El ARPU+ del 1T19 se calcula en MXN$ 207 mensual, un nivel 3% mayor al del 1T18.

AT&T México:

• Su ARPU de servicio del 1T19 se ubica en MXN$ 155 mensual, un nivel 4.3% mayor al del 1T19.
• El ARPU+ del 1T19 se calcula en MXN$ 238 mensuales, un nivel casi 9% menor al 1T18.

Telefónica México:

• Reportó un ARPU de servicio para el 1T19 de MXN$ 50 mensuales, un nivel 7% menor al 1T18.
• El ARPU+ del 1T19 se calcula en MXN$ 84 mensuales, el mismo nivel con respecto al 1T18.

La proyección de Telconomía para los MVNO:

• El ARPU de servicio de los MVNO rondaría en conjunto los MXN$ 116 mensuales, un nivel 38% mayor al del 1T18.

Consideraciones finales: el mercado móvil está en expansión. Por ejemplo, la Red Compartida es un proveedor mayorista que genera ingresos por comercializar el acceso a su infraestructura. En facturación por equipos, las cadenas minoristas y el comercio electrónico son otros canales que comercializan equipos conectados, como smartphones y tabletas, que tienen impacto en el mercado móvil.

Este reporte se ofrece como una aproximación al tamaño del mercado móvil en México analizando los indicadores de las empresas móviles, actores clave en este segmento que puede ser complementado con información de empresas que van integrándose al mercado móvil mexicano.